Fundusze zapakowane w akcje

Na koniec lutego otwarte fundusze emerytalne miały prawie 87 proc. swoich aktywów ulokowane w akcjach.

Publikacja: 06.03.2014 15:11

Fundusze zapakowane w akcje

Foto: Bloomberg

To efekt zabrania funduszom części obligacyjnej portfela na początku ubiegłego miesiąca, które nastąpiło z mocy nowej ustawy emerytalnej. Ponadto na rynkach mieliśmy  w lutym mocne wzrosty co poskutkowało dodatkowym podbiciem poziomu zaangażowania OFE w walory spółek giełdowych.

Największe zaangażowanie w akcje ma Pocztylion, którego udział tych papierów w portfelu wynosi aż 92,4 proc. Najmniej akcji wśród aktywów ma AXA, która trzyma 81,97 proc. środków w walorach spółek giełdowych.

Koniunktura rynkowa w zeszłym miesiącu była bardzo udana.  Światowy indeks globalnych rynków MSCI World zyskał mocno, bo 6,58 proc. Warszawski indeks szerokiego rynku WIG zakończył miesiąc skokiem o 5,86 proc. Znakomicie radziły sobie także spółki największe, a indeks je grupujący WIG20 zyskał 6,9 proc. Dzięki temu, zarządzającym udało się wypracować dobre wyniki. Średnia stopa zwrotu otwartych funduszy emerytalnych w lutym wyniosła 5,15 proc.  Najlepszym funduszem w lutym okazał się Nordea, który zyskał 5,55 proc. Najsłabszy wyniki wypracował PKO BP Bankowy rosnąc o 4,86 proc.

Aktywa OFE wyniosły na koniec lutego 153,96 mld zł. Oznacza to wzrost o 8,6 mld zł od 3 lutego czyli momentu kiedy środki w funduszach zostały zredukowane o 51,5 proc. Do otwartych funduszy emerytalnych wciąż jednak płyną składki klientów, których OFE w tym czasie dostały ponad 1 mld zł, więc wzrost aktywów wynikający z zarządzania wyniósł ponad 7 mld zł.

W kolejnych miesiącach wartość przekazywanych środków może się jednak obniżyć, gdyż do końca lipca br. przyszli emeryci muszą podjąć decyzję o tym gdzie chcą gromadzić środki na przyszłą emeryturę, w OFE i w ZUS czy wyłącznie w ZUS.

Po raz pierwszy na poziom aktywów funduszy emerytalnych nie miało wpływu zachowanie rynku długu skarbowego, gdyż od lutego OFE nie mogą na nim inwestować.

To efekt zabrania funduszom części obligacyjnej portfela na początku ubiegłego miesiąca, które nastąpiło z mocy nowej ustawy emerytalnej. Ponadto na rynkach mieliśmy  w lutym mocne wzrosty co poskutkowało dodatkowym podbiciem poziomu zaangażowania OFE w walory spółek giełdowych.

Największe zaangażowanie w akcje ma Pocztylion, którego udział tych papierów w portfelu wynosi aż 92,4 proc. Najmniej akcji wśród aktywów ma AXA, która trzyma 81,97 proc. środków w walorach spółek giełdowych.

Materiał Partnera
Zainwestuj w przyszłość – bez podatku
Materiał Partnera
Tak możesz zadbać o swoją przyszłość
Emerytura
Wypłata pieniędzy z PPK po 2 latach oszczędzania. Ile zwrotu dostaniemy
Emerytura
Autozapis PPK 2023. Rezygnacja to dobry pomysł? Eksperci odpowiadają
Emerytura
Emeryci ograniczają wydatki. Mają jednak problemy z długami
Materiał Promocyjny
Technologia na etacie. Jak zbudować efektywny HR i skutecznie zarządzać kapitałem ludzkim?