Droższe fundusze gotówkowe i pieniężne

Do 2010 roku obserwowaliśmy systematyczny spadek kosztów, mierzonych wskaźnikiem TER, w funduszach gotówkowych i pieniężnych. Tymczasem od 2 lat nie dość, że koszty nie spadają, to obserwujemy powolny ich wzrost - piszą Analizy Online

Publikacja: 10.06.2013 01:13

W 2012 roku średni poziom kosztów mierzony wskaźnikiem TER, dla grupy funduszy gotówkowych i pieniężnych wzrósł o 0,05 pkt proc. w stosunku do roku 2011, osiągając poziom 1,01 proc. W 2011 roku ten wzrost wyniósł 0,04 pkt proc. - policzyły Analizy Online.

Wskaźnik Total Expense Ratio (TER) jest stosowany do porównywania całkowitych rocznych kosztów ponoszonych przez uczestników funduszy. Współczynnik liczony jest jako stosunek kosztów operacyjnych netto po odjęciu kosztów odsetkowych oraz ujemnego salda różnic kursowych, do średniej wartości aktywów netto w danym okresie.

 

 

Na blisko 30 funduszy gotówkowych mających przynajmniej roczny staż, aż w 40 proc. przypadków odnotowaliśmy wzrost poziomu tego wskaźnika w 2012 roku. W największym stopniu wzrósł on w funduszu Opera Pecunia.pl, aż o 0,75 pkt proc. do 1,35 proc.

W przypadku zaledwie kilku rozwiązań poziom kosztów obniżył się. W najbardziej obniżkę odczuli np. klienci Legg Mason Pieniężny FIO. Dla najtańszego rozwiązania przeznaczonego dla klientów detalicznych -  Pioneer Gotówkowy (Fundusze Globalne SFIO) - wskaźnik TER na koniec minionego roku wynosił 0,61 proc.

Wysokość współczynnika TER obniża ostateczną stopę zwrotu z inwestycji, co jest szczególnie odczuwalne w przypadku funduszy zarabiających kilka procent. Dlatego przy wyborze funduszu warto również zwrócić uwagę i na ten parametr.

 

Pełna wersja artykułu

W 2012 roku średni poziom kosztów mierzony wskaźnikiem TER, dla grupy funduszy gotówkowych i pieniężnych wzrósł o 0,05 pkt proc. w stosunku do roku 2011, osiągając poziom 1,01 proc. W 2011 roku ten wzrost wyniósł 0,04 pkt proc. - policzyły Analizy Online.

Wskaźnik Total Expense Ratio (TER) jest stosowany do porównywania całkowitych rocznych kosztów ponoszonych przez uczestników funduszy. Współczynnik liczony jest jako stosunek kosztów operacyjnych netto po odjęciu kosztów odsetkowych oraz ujemnego salda różnic kursowych, do średniej wartości aktywów netto w danym okresie.

Emerytura
Prof. Marek Góra: To my finansujemy emerytury, a nie państwo
Emerytura
Polacy chcą szybko przejść na emeryturę i cieszyć się życiem
Emerytura
MFW: Przeciętna emerytura w Polsce spadnie do minimalnej
Emerytura
40-latkowie mało wiedzą o oszczędzaniu na emeryturę
Emerytura
Nowe dane o PPK. Imponujące zyski części Polaków
Materiał Promocyjny
Między elastycznością a bezpieczeństwem