Akcje i obligacje dawały szansę zarobić

Najwięcej pieniędzy na indywidualnym koncie emerytalnym (IKE) mają ci, którzy wpłacają oszczędności do funduszy inwestycyjnych.

Od września 2004 r. do września 2011 r. stopa zwrotu najlepszego w tym okresie funduszu dostępnego w ramach IKE, Legg Mason Akcji, wyniosła nieco ponad 80 proc. Ten sam fundusz był liderem także rok temu w podobnym zestawieniu („Moje Pieniądze" 25 listopada 2010 r.). Wówczas jednak jego zysk był znacznie wyższy; w ciągu sześciu lat wyniósł 103 proc.

W ostatnim czasie funduszom akcyjnym nie sprzyja bardzo zmienna koniunktura na giełdzie. Dlatego w gronie najlepszych funduszy inwestycyjnych w okresie siedmioletnim są też fundusze obligacji. Amplico Obligacje zajął w zestawieniu drugą pozycję z wynikiem prawie 60 proc. W pierwszej piątce uplasowały się trzy fundusze obligacji i dwa akcyjne.

Podobnie jest z ubezpieczeniowymi funduszami kapitałowymi. Najlepszy okazał się tak jak rok temu Nordea Akcji; jego zysk przekroczył 50 proc. Kolejny w zestawieniu Cardif Aktywny zarobił ponad 47 proc. Ale na trzecim miejscu jest PZU Papierów Dłużnych ze stopą zwrotu powyżej 45 proc.

10 077 zł

tyle maksymalnie można wpłacić na IKE w 2011 r.

Osoby, które postawiły na bezpieczne IKE w formie lokaty bankowej czy obligacji emerytalnych (IKE-Obligacje w PKO BP), też zarobiły, ale znacznie mniej. Ich kapitały przyrastały po kilka procent rocznie.

Tradycyjnie już najwyższe oprocentowanie środków zgromadzonych na IKE oferuje Bank Millennium – 5 proc. rocznie. Przez siedem lat oszczędności na koncie w Millennium powiększyły się o ponad 45 proc. To prawie tyle samo, ile przyniosły obligacje emerytalne kupione w październiku 2004 r. (44,5 proc.).

Publikowane dziś wyniki oszczędzania na IKE mogą być pomocne dla osób, które właśnie decydują się na założenie konta. Trzeba jednak pamiętać, że rezultaty te wcale nie muszą się powtórzyć. Najważniejsze, by nie panikować w razie okresowych strat. Liczą się efekty w długim, kilkudziesięcioletnim okresie.

Zachęcamy także, by wykorzystać tegoroczny limit wpłat na IKE (ponad 10 tys. zł). Można to zrobić tylko do końca 2011 r.

– Przewagą IKE jest różnorodność form oszczędzania, a także korzyść podatkowa. Środki zgromadzone na koncie zwolnione są przy wypłacie z podatku od zysków kapitałowych – mówi Łukasz Piasta ze Skarbca TFI.

– Konstrukcja IKE, choć nie doskonała, jest elastyczna i przyjazna klientom. Indywidualne konto emerytalne jest jedną z form dostępnych na rynku, ale zachęca do naprawdę długoterminowego oszczędzania i korzystania ze zgromadzonych środków dopiero na emeryturze – dodaje Mirosław Kuźmiński, członek zarządu Millennium TFI.

Opinie

Krzysztof Lewandowski

prezes Pioneer Pekao TFI

IKE są bardzo niedocenianą formą oszczędzania na swoją emeryturę. Korzyści z posiadania IKE są oczywiste – ustawodawca oferuje nam, klientom, zwolnienie z podatku od zysków kapitałowych wynoszącego dziś 19 procent. Wystarczy spojrzeć jaką popularnością cieszą się lokaty jednodniowe w bankach, aby zdać sobie sprawę, że Polacy doceniają i rozumieją jak dużo na takiej uldze można zyskać. Nikła popularność IKE wynika więc nie raczej z braku zachęt, a z wciąż niewysokiego poziomu edukacji inwestycyjnej – przede wszystkim jeśli chodzi o długoterminowe i regularne oszczędzanie.

Magdalena Paciejewska

starszy specjalista w Departamentcie Rozwoju i E-biznesu Nordea PTE i Nordea Źycie

Wydaje się, że zarówno IKE, jak i IKZE mogą cieszyć się rosnącą popularnością ze względu na wzrost poziomu wiedzy na temat założeń działania systemu emerytalnego w Polsce. Co prawda sondaże nie napawają optymizmem – Polacy nadal wolą konsumować zarobki, niż je oszczędzać, jednak widać również rosnącą świadomość niskiego poziomu przyszłych emerytur. Im więcej zarabiamy, tym bardziej dotkliwe będzie dla nas przejście na emeryturę, jeżeli nie skorzystamy na przykład z zachęt do oszczędzania dodatkowego zaproponowanych nam przez ustawodawcę.

Mam nadzieję, że dyskusje na temat poziomu przyszłych świadczeń oraz luki emerytalnej będą nadal zwiększać świadomość Polaków na temat emerytury i skłaniać ich do dobrowolnego oszczędzania nakierowanego na cel emerytalny. Niezależnie od formy oszczędzania, oszczędzać z myślą o emeryturze powinni wszyscy, którzy chcą, aby ich emerytura była wyższa. Pamiętajmy, iż regularnie oszczędzane, nawet niewielkie, kwoty mogą dać znaczący wzrost poziomu przyszłej emerytury.

Robert Raszczyk

dyrektor ds. wsparcia operacyjnego DM BZ WBK

W przypadku IKE w postaci rachunku inwestycyjnego w domu maklerskim istnieje możliwość inwestowania w dowolne akcje, obligacje notowane na GPW oraz w emisje pierwotne, w tym ostatnio tak bardzo popularne prywatyzacje spółek Skarbu Państwa. Należy pamiętać, iż zyski z inwestycji ulokowanej na IKE, przy spełnieniu wymogów ustawowych, są wolne od podatku dochodowego. W dodatku sami możemy zarządzać środkami podejmując indywidualnie decyzje inwestycyjne. To szczególnie ważne, jeśli nie chcemy aby nasze wyniki finansowe zależały od decyzji kogoś innego, np. menedżera funduszu inwestycyjnego. Posiadając już standardowy rachunek inwestycyjny możemy dodatkowo założyć IKE w postaci rachunku inwestycyjnego. W takim przypadku rachunek IKE w DM BZ WBK jest wolny od opłaty za prowadzenie.