PKO BP ulubioną spółką funduszy

W drugim półroczu OFE postawiły na zakupy papierów PGE i banków

Publikacja: 12.01.2010 03:46

Akcje spółek, które stanowią ponad 1 proc. aktywów choćby jednego z OFE.

Akcje spółek, które stanowią ponad 1 proc. aktywów choćby jednego z OFE.

Foto: Rzeczpospolita

Fundusze emerytalne co pół roku prezentują papiery ze swojego portfela inwestycyjnego, które stanowią ponad 1 proc. wartości ich aktywów. A te na koniec grudnia wyniosły 179 mld zł, z czego prawie 54 mld zł przypadło na akcje.

Tylko w drugim półroczu wartość portfela akcyjnego zwiększyła się o prawie 17 mld zł. Ten wzrost wynika ze wzrostu kursów na GPW oraz zakupów dokonanych przez OFE. Z szacunków wynika, że od początku roku kupiły te walory za ponad 12 mld zł, w tym w drugiej części roku za 6,8 mld zł.

Fundusze emerytalne były znaczącym instytucjonalnym nabywcą akcji energetycznego giganta PGE, który zadebiutował na parkiecie w listopadzie. Według szacunków OFE mogłyby kupić jego akcje za ok. 2,5 mld zł. Stąd nie dziwi, że spora grupa funduszy wykazała walory tej spółki w półrocznej strukturze portfela inwestycyjnego. Wartość akcji PGE w dziesięciu funduszach wyniosła na koniec grudnia prawie 2,5 mld zł.

Największą pozycję w portfelu akcyjnym OFE miało PKO BP. Dotychczas ten prymat miały akcje Pekao. Wartość akcji pierwszej instytucji wzrosła zaś w ciągu pół roku o 2,5 mld zł do 5,7 mld zł. Wartość akcji Pekao zwiększyła się zaś o 1,6 mld zł, do 5,3 mld zł. Akcje tych dwóch banków stanowią około 20 proc. całego portfela akcyjnego funduszy. Gdy dodamy do tego walory PKN Orlen, trzeciej pod względem wielkości spółki w ich portfelach, udział ten rośnie do około 25 proc.

Udział sektora bankowego wzrósł we wszystkich funduszach. – Sektor bankowy bardzo zyskał na płynności w minionym roku. Wpłynęła na to m.in. sprzedaż „resztówek” przez Skarb Państwa oraz emisja PKO BP – mówi Arkadiusz Julke, dyrektor inwestycyjny w PTE PZU.

W drugiej połowie roku resort skarbu sprzedawał znaczące pakiety „resztówek” m.in. Pekao, Banku Handlowego czy BZ WBK.

Popularnością wśród OFE wciąż cieszą się akcje KGHM czy Assecco Poland. Nie dziwi zaś mniejsze zaangażowanie funduszy w TP SA. To jedyna spółka z indeksu największych spółek WIG20, której kurs spadł w 2009 r. A fundusze sprzedawały walory tej firmy. Na koniec I półrocza w dziesięciu OFE wartość akcji operatora przekraczała

1 proc. ich aktywów (1,5 mld zł). Na koniec drugiego półrocza było to już mniej niż 400 mln zł. I już tylko pięć funduszy miało tyle akcji TP SA, że przekraczały one 1 proc. pieniędzy w zarządzaniu tych OFE.

Fundusze emerytalne co pół roku prezentują papiery ze swojego portfela inwestycyjnego, które stanowią ponad 1 proc. wartości ich aktywów. A te na koniec grudnia wyniosły 179 mld zł, z czego prawie 54 mld zł przypadło na akcje.

Tylko w drugim półroczu wartość portfela akcyjnego zwiększyła się o prawie 17 mld zł. Ten wzrost wynika ze wzrostu kursów na GPW oraz zakupów dokonanych przez OFE. Z szacunków wynika, że od początku roku kupiły te walory za ponad 12 mld zł, w tym w drugiej części roku za 6,8 mld zł.

Materiał Partnera
Zainwestuj w przyszłość – bez podatku
Materiał Partnera
Tak możesz zadbać o swoją przyszłość
Emerytura
Wypłata pieniędzy z PPK po 2 latach oszczędzania. Ile zwrotu dostaniemy
Emerytura
Autozapis PPK 2023. Rezygnacja to dobry pomysł? Eksperci odpowiadają
Emerytura
Emeryci ograniczają wydatki. Mają jednak problemy z długami