Najlepszy OFE, Generali, miał najwyższe zyski w trzech analizowanych przez nas okresach: trzy–, pięcio– i dziesięcioletnim. W pozostałych kategoriach branych pod uwagę w rankingu również uplasował się wysoko. W sumie zdobył ponad 81 punktów na 100 możliwych.
Generali już od dawna zajmuje czołowe miejsca w rankingach „Rz” (publikujemy je w „Moich Pieniądzach” dwa razy w roku, w kwietniu i w październiku). Niestety, ostatnich miesięcy nie może zaliczyć do udanych. W ciągu trzech kwartałów tego roku osiągnął wynik najsłabszy ze wszystkich OFE. Wynika to m.in. z tego, że utrzymywał przez ten okres niskie zaangażowanie w akcje, odbiegające od reszty konkurentów, co mogło świadczyć o negatywnej ocenie sytuacji na giełdzie. We wrześniu przystąpił do zakupów tych walorów.
Słabe wyniki w krótkim okresie zdarzają się jednak każdej firmie zarządzającej aktywami. Ważne, by nie trwało to zbyt długo. Mamy nadzieję, że pogorszenie w Generali jest przejściowe. Zwłaszcza że dotąd fundusz ten inwestował bardzo stabilnie.
W dłuższych okresach (trzy lata i więcej) Generali nadal znajduje się w ścisłej czołówce. Po raz trzeci zajął pierwsze miejsce w zestawieniu publikowanym przez Komisję Nadzoru Finansowego obejmującym trzyletnie stopy zwrotu z inwestycji.
