OFE odrabiają straty

Najlepszą stopę zwrotu z trzech lat zanotował OFE Generali. W skali roku najlepszym funduszem emerytalnym okazał się Polsat

Publikacja: 02.10.2009 03:03

OFE odrabiają straty

Foto: copyright PhotoXpress.com

Wrzesień okazał się najsłabszym miesiącem dla inwestycji funduszy emerytalnych od lutego. Przeciętna zmiana wartości ich jednostek rozrachunkowych była jednak dodatnia i wyniosła 0,2 proc. – Spadki na giełdzie w skali miesiąca nie były duże, ale w czasie jego trwania mieliśmy do czynienia z bardzo dużą zmiennością – mówi Arkadiusz Julke, dyrektor biura inwestycyjnego PTE PZU.

W sierpniu zniżkowały wszystkie główne indeksy giełdowe. W tej sytuacji na dodatni wynik funduszy istotny wpływ miał rynek obligacji oraz zestaw spółek w portfelu.

Najlepszy wynik we wrześniu miał Polsat, a za nim Nordea i PZU. Z kolei fundusz Pekao jako jedyny był na minusie. – OFE w tym roku odpracowały już część strat poniesionych w ubiegłym roku – mówi Arkadiusz Julke.

Od początku roku przeciętna stopa zwrotu wynosi już bowiem 11,3 proc. W tym okresie najlepszy jest ponownie Polsat (18,2 proc.), następnie Generali (12,4 proc.) oraz Bankowy (11,91 proc.). Wynik poniżej 10 proc. mają zaś trzy fundusze: Nordea, Allianz, Aviva. Ten dobry tegoroczny wynik to efekt dwóch ostatnich kwartałów, w czasie których kursy giełdowe szły ostro do góry.

W najbliższych dniach nadzór finansowy 11. raz przedstawi oficjalne wyliczenia stóp zwrotu funduszy emerytalnych za ostatnie trzy lata (licząc od września do września). Z wyliczeń „Rz” wynika, że przeciętny wynik w tym czasie to prawie 8 proc. Najlepiej wypadają Generali i Axa. Na końcu zestawienia jest Warta. Przed nią z nieco lepszym wynikiem uplasowały się dwa największe fundusze: Aviva i ING.

Pół roku temu, gdy nadzór publikował wyniki inwestycyjne OFE za trzy lata (licząc do marca), po raz pierwszy w historii były one ujemne. Średnio wyniosły około minus 3 proc.

– Ocena wyników funduszy za ostatnie trzy lata jest bardzo ciekawa, ponieważ obejmuje okres zarówno ostatnich miesięcy hossy, jak i panicznej wyprzedaży, której apogeum nastąpiło w lutym 2009 r. Kluczem do sukcesu w ciągu ostatnich lat była konsekwencja oraz odwaga w podejmowaniu decyzji stojących w sprzeczności z opinią większości uczestników rynku – podkreśla Rafał Markiewicz, członek zarządu Generali PTE.

[ramka][b][link=http://www.rp.pl/temat/181781.html]Rankingi OFE, porady[/link][/b][/ramka]

Wrzesień okazał się najsłabszym miesiącem dla inwestycji funduszy emerytalnych od lutego. Przeciętna zmiana wartości ich jednostek rozrachunkowych była jednak dodatnia i wyniosła 0,2 proc. – Spadki na giełdzie w skali miesiąca nie były duże, ale w czasie jego trwania mieliśmy do czynienia z bardzo dużą zmiennością – mówi Arkadiusz Julke, dyrektor biura inwestycyjnego PTE PZU.

W sierpniu zniżkowały wszystkie główne indeksy giełdowe. W tej sytuacji na dodatni wynik funduszy istotny wpływ miał rynek obligacji oraz zestaw spółek w portfelu.

Materiał Partnera
Zainwestuj w przyszłość – bez podatku
Materiał Promocyjny
Wykup samochodu z leasingu – co warto wiedzieć?
Materiał Partnera
Tak możesz zadbać o swoją przyszłość
Emerytura
Wypłata pieniędzy z PPK po 2 latach oszczędzania. Ile zwrotu dostaniemy
Emerytura
Autozapis PPK 2023. Rezygnacja to dobry pomysł? Eksperci odpowiadają
Materiał Promocyjny
Jak kupić oszczędnościowe obligacje skarbowe? Sposobów jest kilka
Emerytura
Emeryci ograniczają wydatki. Mają jednak problemy z długami