Reklama
Rozwiń

Trzeba lat na efekty poprawy strategii inwestycyjnej

Allianz Akcji miał być benchmarkowym (odwzorowującym benchmark, czyli wzorzec), najbezpieczniejszym funduszem akcji polskich w ofercie TFI Allianz.

Publikacja: 24.05.2016 21:00

Trzeba lat na efekty poprawy strategii inwestycyjnej

Foto: Bloomberg

Takie określenie celu, wraz z bardzo konserwatywnymi limitami dopuszczalnych odchyleń udziału poszczególnych spółek od ich wagi w benchmarku, niemal z założenia skazywało fundusz na pozycję outsidera na rosnącym rynku akcji. Niestety, atutem nie było też zachowanie jednostki uczestnictwa w pokryzysowych okresach spadków na giełdzie (np. w 2015 r.). Wyjątkiem był 2011 r., kiedy to najskuteczniej udało się ograniczyć straty podczas głębokiej korekty.

Pierwsza próba poprawy sytuacji została podjęta na początku 2015 r. Zdecydowano wtedy o zmianie benchmarku, wyczyszczeniu portfela z akcji zagranicznych oraz modyfikacji stylu zarządzania (do głównego zarządzającego Huberta Kmiecika dołączył współzarządzający – Paweł Małyska).

Już za 19 zł miesięcznie przez rok

Jak zmienia się Polska, Europa i Świat? Wydarzenia, społeczeństwo, ekonomia i historia w jednym miejscu i na wyciągnięcie ręki.

Subskrybuj i bądź na bieżąco!

Portfel inwestycyjny
Czas na dywidendowe żniwa na warszawskiej giełdzie
Materiał Promocyjny
Nowa jakość doradztwa inwestycyjnego dla klientów Premium
Materiał Promocyjny
Bank Pekao najskuteczniejszy w pozyskiwaniu pieniędzy dla firm z obligacji
Portfel inwestycyjny
Inflacja uderzyła w oprocentowanie obligacji skarbowych. Jak nie stracić?
Portfel inwestycyjny
Centra usług: szlifujący się diament