Już za 19 zł miesięcznie przez rok
Jak zmienia się Polska, Europa i Świat? Wydarzenia, społeczeństwo, ekonomia i historia w jednym miejscu i na wyciągnięcie ręki.
Subskrybuj i bądź na bieżąco!
Stabilność nie idzie w parze z rentownością
Niezależnie od tego, co się działo na giełdach, w ostatnich trzech latach kalendarzowych Millennium Akcji niezmiennie znajdował się w drugiej połowie zestawień stóp zwrotu funduszy akcji polskich.
Nie inaczej jest w styczniu i lutym 2016 r. Fundusz z wynikiem minus 4 proc. zajął 41. miejsce na 60. Jego stopy zwrotu nie odbiegają od średniej w grupie na tyle, aby relacja zysku do ryzyka była niekorzystna. Są co prawda niezbyt wysokie, ale za to bardzo stabilne. Millennium Akcji charakteryzuje się jedną z najniższych wartości wskaźnika tracking error (mierzy on wielkość odchyleń stóp zwrotu od średniej w grupie).
Zatem biorąc pod uwagę nie tylko stopy zwrotu, ale również ryzyko (rozumiane jako odchylenia wyników od średniej), trzeba uznać Millennium Akcji za solidnego „średniaka”. Taka ocena pokrywa się z oczekiwaniami, jakie można mieć, analizując strategię inwestycyjną funduszu. Struktura jego portfela w znacznym stopniu pokrywa się ze składem WIG, a indeks ten jest benchmarkiem (wzorcem do porównań) dla większości podobnych funduszy. Udział akcji pojedynczych spółek w aktywach Millennium Akcji rzadko różni się o więcej niż 1 pkt proc. od wzorcowej wartości. Oznacza to, że zarządzający w dużej mierze odwzorowuje indeks.
Portfel inwestycyjny
Czas na dywidendowe żniwa na warszawskiej giełdzie
Rok 2025 będzie rekordowy pod względem wypłaconych dywidend przez spółki z GPW. Które będą najbardziej hojne?
Materiał Promocyjny
Nowa jakość doradztwa inwestycyjnego dla klientów Premium
Eksperci Biura Maklerskiego Pekao wspierają klientów Premium w podejmowaniu świadomych decyzji inwestycyjnych. N...
Materiał Promocyjny
Bank Pekao najskuteczniejszy w pozyskiwaniu pieniędzy dla firm z obligacji
W minionym roku Bank Pekao pozyskał dla swych klientów łącznie ponad 16 mld zł. Wartość 21 emisji zorganizowanyc...
Portfel inwestycyjny
Inflacja uderzyła w oprocentowanie obligacji skarbowych. Jak nie stracić?
Część posiadaczy detalicznych obligacji skarbowych kupowanych w maju czeka niemiła niespodzianka. Oprocentowanie...
Portfel inwestycyjny
Centra usług: szlifujący się diament
Nasz sektor nowoczesnych usług dla biznesu po mistrzowsku przyciąga zagranicznych inwestorów. Jesteśmy liderem w...
Reklama