Aktualizacja: 21.12.2024 14:43 Publikacja: 15.06.2016 21:00
Foto: Bloomberg
Struktura portfela funduszu jest raczej podręcznikowa, w dużym stopniu zbliżona do benchmarku, czyli WIG. W pewnym stopniu jest to wymuszone przez wartość aktywów funduszu; po planowanym na koniec czerwca połączeniu z NN Selektywnym, aktywa NN Akcji przekroczą 800 mln zł. Przy takiej wielkości trudno o poszukiwanie przewagi konkurencyjnej poprzez inwestowanie w małe spółki (ich płynność jest niewielka); na to mogą sobie pozwolić zarządzający mniejszymi funduszami. Teoretycznie przy takiej strukturze portfela inwestorzy nie powinni liczyć na ponadprzeciętne stopy zwrotu. Tymczasem minione dwa lata kalendarzowe były dla funduszu całkiem udane. Bardzo dobremu rezultatowi w 2014 r. (5,4 pkt proc. powyżej średniej w grupie) sprzyjała względna słabość małych spółek w porównaniu z dużymi i średnimi. Natomiast dobry wynik na koniec 2015 r. (powyżej mediany) to spory wyczyn, bo głęboka bessa dotycząca akcji z WIG20 nie sprzyjała funduszom z ponadprzeciętnym udziałem dużych spółek w portfelu (taki właśnie jest NN Akcji). Zarządzający Marcin Szortyka zdołał jednak wypracować rezultat o niemal 4,3 pkt proc. lepszy od benchmarku i prawie o 1 pkt proc. wyższy od średniego w grupie. Nieco słabiej prezentuje się stopa zwrotu osiągnięta od początku tego roku, a zwłaszcza w maju (2,2 pkt proc. poniżej średniej). To częściowo konsekwencja zaangażowania za granicą (głównie w Turcji, Rumunii i na Węgrzech). W dłuższym terminie (za ostatnie 24, 36 oraz 60 miesięcy) wyniki NN Akcji przewyższają średnią (odpowiednio o 3, 1,1 oraz 1,4 pkt proc.). Plusem funduszu jest też klarowna strategia, dzięki której ryzyko związane z wahaniami stóp zwrotu jest ograniczone.
Znana prawda doświadczonych graczy z rynków finansowych mówi, że w czasach kryzysów czy turbulencji geopolitycznych warto spoglądać w stronę „bezpiecznych przystani”. Jedną z nich jest bez wątpienia złoto.
Część posiadaczy detalicznych obligacji skarbowych kupowanych w maju czeka niemiła niespodzianka. Oprocentowanie ich papierów może spaść nawet kilkukrotnie. Wszystko przez inflację, która gwałtownie wyhamowała.
Nasz sektor nowoczesnych usług dla biznesu po mistrzowsku przyciąga zagranicznych inwestorów. Jesteśmy liderem w Europie. Przy okazji pożywić się mogą firmy z innych branż.
Niemal 74 proc. polskich inwestorów indywidualnych zrównoważyło lub planuje zrównoważyć swoje portfele w tym roku, w oczekiwaniu na oczekiwane obniżki stóp procentowych (w porównaniu do 51 proc. na całym świecie).
Po spadku stóp procentowych NBP zmniejszy się atrakcyjność lokat bankowych, zyskiwać za to mogą alternatywne formy oszczędzania – mówi Bartosz Turek, główny analityk HREIT, w rozmowie z "Rzeczpospolitą".
Nest Lease, to nowy gracz na polskim rynku leasingowym, będący częścią grupy Nest Bank. Firma powstała w odpowiedzi na rosnące zapotrzebowanie mikro i małych przedsiębiorców na elastyczne i nowoczesne rozwiązania finansowe. Dzięki zaawansowanej technologii i indywidualnemu podejściu, Nest Lease planuje w ciągu dwóch lat wejść do grona dziesięciu największych firm leasingowych w Polsce. W rozmowie z Lechem Stabiszewskim, pełniącym funkcję p.o. prezesa zarządu Nest Leasing S.A., przyglądamy się strategii i ofercie Spółki oraz trendom w branży leasingowej.
OSZCZĘDZANIE. Oprocentowanie nawet 8 proc. w skali roku, ale tylko po spełnieniu określonych warunków
– Polscy inwestorzy nie mają świadomości, że w detalicznych obligacjach skarbowych indeksowanych inflacją mają fantastyczny instrument – mówi Emil Łobodziński, doradca inwestycyjny BM PKO BP.
Organy skarbowe wymagają zgłaszania dochodów z obrotu kryptowalutami w zeznaniach rocznych podatników. Kryptowaluty są traktowane jako prawa majątkowe, podlegają więc takim samym zasadom opodatkowania jak inne zyski kapitałowe.
W świecie inwestycji poszukujesz nie tylko możliwości wzrostu kapitału, ale także partnera, który zrozumie Twoje cele i pomoże Ci osiągnąć sukces finansowy. Winners Investments o.c.p., a.s., twórca platformy Mooninvest, oferuje nie tylko dostęp do atrakcyjnych funduszy ETF, ale przede wszystkim solidną platformę inwestycyjną, opartą na doświadczeniu, wiedzy, zaufaniu i nowoczesnych rozwiązaniach automatyzacji. Dodatkowo, Mooninvest umożliwia pomnażanie oszczędności, dostarczając narzędzia i strategie, które maksymalizują zyski przy zachowaniu zrównoważonego poziomu ryzyka.
Artyści „Nowego pokolenia” należą dziś do najbardziej poszukiwanych przez kolekcjonerów. Za znaczącą zmianę należy uznać fakt, że Wojciech Fibak radykalnie zmodyfikował zainteresowania kolekcjonerskie. Obecnie interesuje go już nie malarstwo École de Paris, ale sztuka „Nowego pokolenia po 1989 roku” obok powojennej awangardy.
Obserwujemy obecnie znaczący, ponad 30-proc. rozjazd kursu akcji największych wydobywców złota w stosunku do samej ceny kruszcu na przestrzeni ostatnich dziesięciu lat. Ta luka, która historycznie zazwyczaj była domykana, rodzi pytania o jej przyczyny oraz o to, która forma inwestycji – w akcje spółek wydobywczych czy sam kruszec – może być bardziej opłacalna.
Tylko 6 proc. kobiet inwestuje na rynkach finansowych, w porównaniu z 17 proc. mężczyzn. Dysproporcja powtarza się przy różnych produktach, na IKZE/IKE decyduje się 13 proc. kobiet i 23 proc. mężczyzn.
Jesteśmy niekonsekwentni w wychowaniu dzieci. Rodzice zachęcają je do oszczędzania pieniędzy przy zakupach i ograniczanie zużycia wody lub energii. Ale równocześnie spełniają niemal wszystkie zachcianki konsumenckie swojego dziecka.
Masz aktywną subskrypcję?
Zaloguj się lub wypróbuj za darmo
wydanie testowe.
nie masz konta w serwisie? Dołącz do nas
