Aktualizacja: 14.03.2025 11:21 Publikacja: 30.09.2015 21:00
Foto: Fotorzepa, Adam Burakowski Adam Burakowski
Niski zakres zmienności stóp zwrotu (wahań wyceny jednostki uczestnictwa), zarówno w relacji do pozostałych funduszy z grupy, jak i do innych funduszy akcji znajdujących się w ofercie Union Investment TFI, to pochodna składu portfela funduszu. Trafiają do niego tylkow akcje spółek dywidendowych, które często odznaczają się relatywnie mniejszymi wahaniami cen. Zarządzający funduszem UniAkcje Dywidendowy, Tomasz Matras, stawia głównie na emitentów z regionu Europy Środkowo-Wschodniej. Większość lokat (ok. 90 proc.) stanowią akcje firm notowanych na giełdach: polskiej i tureckiej. W przypadku akcji spółek zagranicznych ryzyko walutowe nie jest zabezpieczane. Najważniejszymi kryteriami w procesie selekcji są solidne fundamenty, skłonność kierownictwa spółki do dzielenia się zyskami z akcjonariuszami oraz perspektywy na wypłatę wysokich dywidend w przyszłości. Kluczowy jest więc właściwy wybór akcji z różnych rynków, nieograniczony przywiązaniem do jakiegokolwiek zewnętrznego wzorca. Właśnie dlatego fundusz nie posiada benchmarku (wzorca do porównywania osiągniętych wyników). Optymalna liczba emitentów w portfelu to ok. 40–50 spółek. Z założenia udział każdej z nich w aktywach funduszu ma być jednakowy. Rotacja spółek w portfelu jest bardzo mała. Tomasz Matras rzadko sprzedawał całe pakiety akcji tych firm, które wcześniej trafiły do portfela. Jednocześnie tylko okazjonalnie stawiał na nowe podmioty. W praktyce koncentruje się on głównie na analizie obecnych oraz potencjalnych nowych emitentów, a także bieżącym monitoringu struktury portfela. W opinii Analiz Online, UniAkcje Dywidendowy to fundusz pozytywnie wyróżniający się wśród konkurentów, jednak niepozbawiony wad. Pewnym mankamentem są koszty, w tym opłata za nabycie jednostek uczestnictwa sięgająca maksymalnie 5 proc. Co prawda ponadprzeciętna stawka opłaty manipulacyjnej jest z nawiązką rekompensowana wysokimi wynikami. Dlatego ostatecznie UniAkcje Dywidendowy zdobył ocenę na poziomie czterech gwiazdek (to jego pierwszy rating przyznany przez Analizy Online).
W minionym roku Bank Pekao pozyskał dla swych klientów łącznie ponad 16 mld zł. Wartość 21 emisji zorganizowanych i współorganizowanych przez Bank Pekao dla inwestorów instytucjonalnych wyniosła ponad 7,5 mld zł, a więc była to niemal co druga złotówka na tym rynku w 2024 roku.
Znana prawda doświadczonych graczy z rynków finansowych mówi, że w czasach kryzysów czy turbulencji geopolitycznych warto spoglądać w stronę „bezpiecznych przystani”. Jedną z nich jest bez wątpienia złoto.
Część posiadaczy detalicznych obligacji skarbowych kupowanych w maju czeka niemiła niespodzianka. Oprocentowanie ich papierów może spaść nawet kilkukrotnie. Wszystko przez inflację, która gwałtownie wyhamowała.
Nasz sektor nowoczesnych usług dla biznesu po mistrzowsku przyciąga zagranicznych inwestorów. Jesteśmy liderem w Europie. Przy okazji pożywić się mogą firmy z innych branż.
Niemal 74 proc. polskich inwestorów indywidualnych zrównoważyło lub planuje zrównoważyć swoje portfele w tym roku, w oczekiwaniu na oczekiwane obniżki stóp procentowych (w porównaniu do 51 proc. na całym świecie).
Jazda na motocyklu to z całą pewnością wielka przyjemność, o czym zaświadczy każdy, kto chociaż raz miał okazję – legalnie, podkreślmy – poprowadzić maszynę na dwóch kołach.
Inwestorzy szukają alternatywnych form inwestowania, które mogłyby przynieść im wyższe stopy zwrotu. Część z nich wybiera kryptowaluty, które są inwestycjami wyższego ryzyka.
Bruksela wsłuchuje się w głos przedsiębiorców, Chiny wprowadzają cła odwetowe na USA, a Polska nie została uwzględniona w projekcie europejskiego modelu AI. W najnowszym odcinku podcastu „Twój Biznes” przyglądamy się także protekcjonistycznym ruchom polskiej branży budowlanej oraz sytuacji na rynkach finansowych.
Polki chcą inwestować, choć znacznie częściej niż mężczyźni mają przed tym pewne obawy. Jeżeli już podejmują decyzję o zainwestowaniu w jakieś aktywa, to wybierają przeważnie te, które są obciążone możliwie jak najmniejszym ryzykiem – nawet jeżeli inwestycja przyniesie mniejszy zysk.
Żaden kupiec nie zgłosił się na licytację akcji Manufaktury Piwa Wódki i Piwa, zorganizowaną przez komornika z Lublina, dowiedziała się „Rzeczpospolita”. Lawinowo przybywa wierzycieli zgłaszających się do syndyka. To już ponad 1000 osób.
Klauzule tag along i drag along zapewniają bezpieczeństwo zarówno inwestorowi, jak i pozostałym wspólnikom, którzy np. mogą przyłączyć się do zbycia udziałów (akcji) przez inwestora, gdy uznają wynegocjowane przez niego warunki za korzystne.
W świecie inwestycji poszukujesz nie tylko możliwości wzrostu kapitału, ale także partnera, który zrozumie Twoje cele i pomoże Ci osiągnąć sukces finansowy. Winners Investments o.c.p., a.s., twórca platformy Mooninvest, oferuje nie tylko dostęp do atrakcyjnych funduszy ETF, ale przede wszystkim solidną platformę inwestycyjną, opartą na doświadczeniu, wiedzy, zaufaniu i nowoczesnych rozwiązaniach automatyzacji. Dodatkowo, Mooninvest umożliwia pomnażanie oszczędności, dostarczając narzędzia i strategie, które maksymalizują zyski przy zachowaniu zrównoważonego poziomu ryzyka.
Podczas niedawnej konferencji branżowej Revenue Trends – co potem zacytowała w swoim artykule „Rzeczpospolita" – Łukasz Wejchert, do niedawna powszechnie ceniony menedżer w przedsięwzięciach internetowych, a obecnie inwestor, postawił tezę, że w Polsce brakuje funduszy gotowych do zainwestowania w start-upy.
OSZCZĘDZANIE. Oprocentowanie nawet 8 proc. w skali roku, ale tylko po spełnieniu określonych warunków
Masz aktywną subskrypcję?
Zaloguj się lub wypróbuj za darmo
wydanie testowe.
nie masz konta w serwisie? Dołącz do nas